“融資難”已成為國內(nèi)眾多小微企業(yè)面臨的通病，但隨著各地小微金融機(jī)構(gòu)迅速發(fā)展，許多小微企業(yè)得到了資金的“喂哺”。不過，由于“只貸不存”的特質(zhì)，小微貸款公司在運(yùn)營過程中開始出現(xiàn)資金斷裂與缺少資金來源的現(xiàn)象。

     小貸公司“求資若渴”

     談起融資難，位于深圳市寶安區(qū)的一家經(jīng)營兒童玩具的私營企業(yè)負(fù)責(zé)人張先生有著切膚之痛。

     張先生的公司成立不足3年、流動(dòng)資金20余萬、年收入過百萬。但由于企業(yè)規(guī)模和實(shí)力有限，在公司趕上產(chǎn)品訂購?fù)緯r(shí)，捉襟見肘的現(xiàn)金流只能維持正常的工資發(fā)放，再想增加工人擴(kuò)大生產(chǎn)，簡直是不現(xiàn)實(shí)。讓他陷入尷尬境地的是，明知前景看好，卻硬是沒錢發(fā)展。這位負(fù)責(zé)人告訴《中國產(chǎn)經(jīng)新聞》記者，從那時(shí)起，公司就有了向銀行貸款的想法。

    “前后共談了3家銀行，最后在當(dāng)?shù)匾患倚∥⒔鹑跈C(jī)構(gòu)(小額貸款公司)獲得了90萬元貸款?！痹撠?fù)責(zé)人表示。

     近年來，正是隨著小微企業(yè)的“求資若渴”，小微金融機(jī)構(gòu)進(jìn)入了一個(gè)快速發(fā)展階段，尤其是小貸公司的發(fā)展，有效地幫助了很多小微企業(yè)及時(shí)的拿到了救命錢。

     相對(duì)于大中型銀行，小微金融機(jī)構(gòu)以貼近客戶，了解地域性的生產(chǎn)優(yōu)勢(shì)，又著重于對(duì)口小微企業(yè)，成為小微企主要的資金來源。而小微金融機(jī)構(gòu)的發(fā)展也成為小微企業(yè)存活的有力保障。

     不過，小微企業(yè)拿到了貸款，作為放貸的小微金融機(jī)構(gòu)卻走入了發(fā)展的窘境。放貸給上述企業(yè)的小額貸款公司一位不愿具名的負(fù)責(zé)人告訴記者，很多優(yōu)質(zhì)小微企業(yè)亟待資金發(fā)展，但公司目前已到了無資金可貸的地步。

     一邊是市場的巨大需求，一邊又無資金可貸。上述小額貸款公司負(fù)責(zé)人的憂慮是目前許多小微金融機(jī)構(gòu)普遍面臨的問題。

     資信評(píng)級(jí)助力“輸血”

     據(jù)了解，小微金融機(jī)構(gòu)主要客戶為小企業(yè)。以最常見的小貸公司為例，受政策約束，其本質(zhì)是“只貸不存”，也就是不具備吸收存款的資質(zhì)。因?yàn)楦鶕?jù)銀監(jiān)會(huì)、人民銀行的規(guī)定，小額貸款公司不許吸收公眾存款。所以它的主要資金來源為股東繳納的資本金、捐贈(zèng)資金，以及來自不超過兩個(gè)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)的融入資金。而其融入資金的利率、期限由小額貸款公司與相應(yīng)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)自主協(xié)商確定。

     但在現(xiàn)有條件下，小額貸款公司只有不斷增加自身的注冊(cè)資本金，才能做更多業(yè)務(wù)、保證相應(yīng)的利潤。然而在現(xiàn)實(shí)操作中，有限的資金來源很快就被市場的巨大渴求殆盡。一位業(yè)內(nèi)人士告訴記者，在沒有資金來源，各大銀行又出于對(duì)小額貸款公司經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)難以把控的擔(dān)憂不愿意資金對(duì)接，導(dǎo)致了小貸公司優(yōu)質(zhì)客戶在急需資金時(shí)貸不到款。

     就在近日，中國銀行業(yè)協(xié)會(huì)首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家巴曙松表示，建一個(gè)評(píng)級(jí)系統(tǒng)，把大銀行和小金融機(jī)構(gòu)之間的資金渠道對(duì)接起來，是大勢(shì)所趨，對(duì)下一步發(fā)展小微金融無疑具有非常重要的意義。

     在巴曙松看來，很多社會(huì)資金希望進(jìn)入小微金融服務(wù)領(lǐng)域，但是往往找不到完善的資料去評(píng)估不同的小貸企業(yè)的金融風(fēng)險(xiǎn)，如果有一個(gè)評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)介入，透明發(fā)布，就可以更加有效率。

    “從操作上分析，對(duì)小微金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行資信評(píng)級(jí)，有助于小微企業(yè)向各大銀行或投資機(jī)構(gòu)融資?！鄙虾|方信投資產(chǎn)管理公司首席投資顧問周凱在接受《中國產(chǎn)經(jīng)新聞》記者采訪時(shí)表示，開展對(duì)小貸公司的評(píng)級(jí)，對(duì)于小微金融機(jī)構(gòu)與監(jiān)管機(jī)構(gòu)都有著很強(qiáng)的參考價(jià)值。它不但能鑒別小貸金融機(jī)構(gòu)的信用風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)也給了有計(jì)劃進(jìn)入的資金提供了一個(gè)比較簡單以及更容易獲得的信息。而資信評(píng)級(jí)將有助于大銀行與小貸款公司實(shí)現(xiàn)有效對(duì)接。（記者 楊國華 王少杰）